Qué es un fondo de renta variable
Un fondo de renta variable es un fondo de inversión que invierte principalmente en acciones. Puede estar gestionado de forma activa o pasiva (fondo indexado). Los fondos de renta variable también se conocen como fondos de acciones.
Los fondos de inversión en acciones se clasifican principalmente según el tamaño de la empresa, el estilo de inversión de las participaciones en la cartera y la geografía.
Fondos de renta variable
Distribución de los fondos de renta variable
El tamaño de un fondo de renta variable viene determinado por la capitalización bursátil, mientras que el estilo de inversión, reflejado en las participaciones del fondo, también se utiliza para clasificar los fondos de inversión de renta variable.
Los fondos de renta variable también se clasifican en función de si son nacionales (Estados Unidos) o internacionales. Pueden ser fondos de mercados amplios, regionales o de un solo país.
Algunos fondos de renta variable especializados se dirigen a sectores empresariales, como la atención sanitaria, las materias primas y el sector inmobiliario.
Vehículo de inversión ideal
En muchos sentidos, los fondos de renta variable son vehículos de inversión ideales para los inversores que no están tan versados en la inversión financiera o que no poseen una gran cantidad de capital con el que invertir. Los fondos de renta variable son inversiones prácticas para la mayoría de las personas.
Los atributos que hacen que los fondos de renta variable sean los más adecuados para los pequeños inversores particulares son la reducción del riesgo resultante de la diversificación de la cartera de un fondo y la cantidad relativamente pequeña de capital necesaria para adquirir acciones de un fondo de renta variable. Un inversor particular necesitaría una gran cantidad de capital de inversión para lograr un grado similar de reducción del riesgo mediante la diversificación de una cartera de participaciones directas en acciones. La agrupación del capital de los pequeños inversores permite que un fondo de renta variable se diversifique eficazmente sin cargar a cada inversor con grandes requisitos de capital.
El precio del fondo de renta variable se basa en el valor liquidativo del fondo (NAV) menos su pasivo. Un fondo más diversificado significa que hay menos efecto negativo de un movimiento de precio adverso de una acción individual en la cartera global y en el precio de la acción del fondo de renta variable.
Los fondos de renta variable son gestionados por gestores de cartera profesionales con experiencia, y su rendimiento pasado es una cuestión de registro público. La transparencia y los requisitos de información de los fondos de renta variable están fuertemente regulados por el gobierno federal.
Un fondo de renta variable para todos
Otra gran característica de los fondos de renta variable es el gran número de fondos disponibles. En el ámbito de los fondos de inversión en su conjunto, los fondos de renta variable son el tipo más popular de fondos de inversión, y en 2017 había más de 9.350 fondos de inversión disponibles en el mercado. Ya sea un sector de mercado concreto (tecnológico, financiero, farmacéutico), una bolsa de valores específica (como la Bolsa de Nueva York o el Nasdaq), mercados extranjeros o nacionales, valores de renta o de crecimiento, de alto o bajo riesgo, o un grupo de interés específico (político, religioso, de marca), hay fondos de renta variable de todo tipo y características disponibles para ajustarse a cada perfil de riesgo y objetivo de inversión que puedan tener los inversores.
Algunos fondos de renta variable también se dividen en aquellos que persiguen la renta o la revalorización del capital, o ambos. Los fondos de rentas buscan valores que paguen dividendos, invirtiendo normalmente en acciones de empresas de primer orden. Otros fondos de renta variable buscan principalmente la revalorización del capital, o el objetivo de que las acciones de la cartera suban de precio.