Wat is een aandelenfonds
Een aandelenfonds is een gemeenschappelijk beleggingsfonds dat hoofdzakelijk in aandelen belegt. Het kan actief of passief (indexfonds) worden beheerd. Aandelenfondsen worden ook aandelenfondsen genoemd.
Waarborgfondsen voor aandelen worden hoofdzakelijk ingedeeld naar bedrijfsgrootte, de beleggingsstijl van de deelnemingen in de portefeuille en geografie.
Equity Fund
BREAKING DOWN Equity Fund
De omvang van een aandelenfonds wordt bepaald door een marktkapitalisatie, terwijl de beleggingsstijl, die tot uiting komt in de aandelenbelangen van het fonds, ook wordt gebruikt om aandelenbeleggingsfondsen te categoriseren.
Equityfondsen worden ook gecategoriseerd aan de hand van de vraag of ze binnenlands (Amerikaans) of internationaal zijn. Dit kunnen fondsen zijn met een brede markt, regionale fondsen of fondsen met één land.
Sommige gespecialiseerde aandelenfondsen richten zich op bedrijfssectoren, zoals gezondheidszorg, grondstoffen en onroerend goed.
Ideaal beleggingsvehikel
In veel opzichten zijn aandelenfondsen ideale beleggingsvehikels voor beleggers die niet zo goed thuis zijn in financieel beleggen of die niet over een groot kapitaal beschikken om mee te beleggen. Aandelenfondsen zijn praktische beleggingen voor de meeste mensen.
De eigenschappen die aandelenfondsen het meest geschikt maken voor kleine individuele beleggers zijn de vermindering van het risico als gevolg van de portefeuillediversificatie van een fonds en het relatief kleine kapitaal dat nodig is om aandelen van een aandelenfonds te verwerven. Een grote hoeveelheid beleggingskapitaal zou een individuele belegger nodig hebben om een vergelijkbare mate van risicovermindering te bereiken via de diversificatie van een portefeuille van directe aandelenbelangen. Door het kapitaal van kleine beleggers te poolen kan een aandelenfonds effectief diversifiëren zonder elke belegger met grote kapitaalvereisten op te zadelen.
De prijs van het aandelenfonds is gebaseerd op de intrinsieke waarde (NAV) van het fonds minus zijn verplichtingen. Een meer gediversifieerd fonds betekent dat er minder negatief effect is van een ongunstige koersbeweging van een individueel aandeel op de totale portefeuille en op de aandelenkoers van het aandelenfonds.
Aandelenfondsen worden beheerd door ervaren professionele portefeuillebeheerders, en hun prestaties in het verleden zijn openbaar. Transparantie- en rapportagevereisten voor aandelenfondsen worden streng gereguleerd door de federale overheid.
Een aandelenfonds voor iedereen
Een ander groot kenmerk van aandelenfondsen is het grote aantal beschikbare fondsen. In de beleggingsfondsenarena als geheel zijn aandelenfondsen het populairste type beleggingsfonds, en in 2017 waren er meer dan 9.350 beleggingsfondsen beschikbaar op de markt. Of het nu gaat om een bepaalde marktsector (technologie, financieel, farmaceutisch), een specifieke beurs (zoals de New York Stock Exchange of Nasdaq), buitenlandse of binnenlandse markten, inkomsten- of groeiaandelen, hoog of laag risico, of een specifieke belangengroep (politiek, religieus, merk), er zijn aandelenfondsen van elk type en kenmerk beschikbaar om te voldoen aan elk risicoprofiel en beleggingsdoelstelling die beleggers kunnen hebben.
Sommige aandelenfondsen zijn ook onderverdeeld in fondsen die inkomsten of kapitaalstijging of beide nastreven. Inkomstenfondsen streven naar aandelen die dividend uitkeren, waarbij doorgaans wordt belegd in aandelen van blue-chipbedrijven. Andere aandelenfondsen streven in de eerste plaats naar waardestijging, of de doelstelling dat de aandelen in de portefeuille in prijs zullen stijgen.